行走笔记:本轮牛市何时结束?原因更多来自于它
随着大饼和以太纷纷突破前期高点,市场的情绪也在更FOMO的方向发展。今天的这篇笔记则是站在8个月以后的未来,对于本轮牛市结束以及原因做的分析和预测。希望对你未来一段时间的操作和决策会有帮助。
本篇笔记来自喜马拉雅音频节目《加密二锅头》,嘉宾的言论并不代表任何投资建议。
以下,ENJOY:
村头二旧:
这期节目是村头二旧和小新一起录制的。我们一起讨论下这一次牛市的整体走势,以及未来一段时间,比如未来半年或8个月,牛市将会如何走,如何跌下去。因为牛熊转换肯定是存在的,不会是长牛,我是这么认为。
8月4号,我在喜马拉雅上讲了一期《区块链行业趋势时间轴》,之后几天就被下架了。(行走做了这期的笔记,8月8号在币乎发出链接在这里)是从2021年的8月一直预预测或是观察到了2022年6月份,大概是10个月,接近一年的时间轴。因为那段时间市场的行情表现不是很好,很多的朋友睡不着觉。我告诉大家当时是一个很好的吸筹时间,等着就可以了。
当时那期节目,我提出了三个时间节点:第一个时间点是以太坊的EIP-1559,当它上线之后,将会有一波不错的涨幅;
第二个点是波卡生态,在今年的时间轴,在今年年底的10、11、12月份会慢慢的往上走。因为当时卡槽拍卖要进行了;
第三个时间点是2022年第一季度到第二季度,就是上半年,以太坊2.0的落地。一旦实行,也会引起一波不错的应用爆发。应用的爆发将会使以太坊的生态更加的完善。
这三个时间点现在我做一下对当时的补充和复盘。
1、EIP–1559
之前没有预料到的情况有一点,EIP–1559当时集中在速度会变快,以及GAS费会下降。当时我是认为GAS不一定会下降,矿工的收入也不一定会减少。
但是实际的情况是随着EIP–1559的实行,另外一个趋势又起来了。就是所谓的链游以及NFT和元宇宙。这波趋势起来之后,导致这一、两个月的时间,最大消耗GAS费的场地就是NFT的交易。主要平台就是Opensea和Axie中文是阿蟹的玩赚游戏等等。当然还有稳定币。
之前我和小新做节目已经分析过。EIP–1559之后,现在的交易无论是DeFI还是NFT,在以太坊主网上的GAS费实际上是比在EIP–1559实行之前还要贵一点,甚至还高出了不少。
我不知道大家的跨链操作多不多?比如从ERC20跨到比如BP20就是币安智能链。跨链的时候,我就没有见过50美金以下的跨链,70美金以下都很少见,一般都100多美金。
如果是复杂合约交易,比如Curve上的,只要牵扯到复杂智能合约交互的,基本上是80美金、100美金往上的GAS费的情况。
这说明我判断当时的趋势(以太坊的Gas不会因为EIP–1559而降低)是准确的。但这里边有一个点。以来坊2.0的上线可能会在明年上半年,但是估计在3月份之后。3月份之前相对很难,因为时间太紧了。
我大的判断是,现在11月份,比特币到6万多美金。在到明年的3月份之间,的4个月时间内,甚至就是在近期,我认为是会有一次比较不错的回调。
因为筹码目前来说,都不是完全全仓的状态。回调的机会其实就是上车的机会,会有很多的布局。
这次牛市的如何开始的,我们都看得很清楚了,首先是比特币的减半,再是Defi的爆发。一会我们再聊一下这轮牛市会如何结束。
先请小新讲一下对这三个趋势的看法。
小新:
大家都非常非常关注关于牛市的话题。其实从去年年底12月份BTC突破了2万美金前高开始算起,到现在的时间点,牛市也持续快一年的时间了。我们也是时候客观的考虑一下,牛市该怎么结束。
刚才二旧说了几个时间节点,一个是EIP–1559,一个是波卡生态,一个是以太坊2.0。
我和二旧之间达成了一个共识,我们都认为,本次牛市应该不会持续到明年的Q2之后。至于在这之前的时间段有没有一些比较大的回调?或者是一个上车的机会?
虽然不是给大家讲行情,但还是可以稍微的看一下短期或者中长期的行情。
如果现在看比特币的周线,其实会发现它走得还是比较规整的。如果你看日线,两条趋势线刚好是卡在了整理的三角形形态。如果这个位置突破了,应该往上面会有一波不错的涨幅。如果跌破了,那应该就会出现一个回调。但回调是否有深度,还要看中间的量怎么样。
我个人更偏向于认为,有可能比特币还会再次突破67,000点,再次创新高之后,才会进行比较长周期的整理。
我昨天看到了平安证券发布的一篇行业研究的报告,是关于2021年11月份美联储加息会议的一个简单的叙述。我们都知道这一次牛市大的金融环境的前提,就是大家都在放水,各国都开始印钱了,被称为水牛。
刚才二旧讲了很多关于b圈内的时间节点,这些我都很认同。我也从另外一个,站在更宏观的角度去看,站在全球金融市场的角度去看一下这次牛市到底能持续到哪里。
这里有一个概念叫Tapper,是美国美联储意向的一个计划,是缩减资产购买计划的一个缩写。我们都知道美联储开始放水的时候是拼命的印钱,拼命的发债,拼命的降息,这是几个宽松的货币政策非常典型的特点。
那现在它要慢慢的逆转这个态势的话,这里就有一个很有意思的算法。美联储从10月份开始,把计划700亿美金的国债和350亿的住房贷款,加总大概是1050亿。一共要减少多少呢?每个月递减150亿美金。
大家可以算一下,做个简单的除法就能算出来,在7个月之后,基本上就不会再去购买国债和住房贷款了。如果这项Tapper的法案继续去执行的话,7个月之后就刚刚好截止到了明年的6月份。
所以我个人认为,在明年的第二季度,5、6月份,美联储进行加息是一个水到渠成或者是顺理成章的事。
如果大家对宏观经济没有那么了解,你可能会听得有点糊涂。但是大家要认识到,真正对于资本市场影响最大或者伤害最大的是什么?并不是缩债,而是加息。
缩债依然还是在一个货币宽松的政策下,慢慢减少宽松,慢慢减少放水的状态。但真正开始收水,开始紧缩,是伴随着加息的开始。所以加息的那一刻才是对于资本市场比较实质性的影响。
所以以上,无论是二旧分析的场内的一些节点,还是在场外宏观的经济上的一些节点,都指向了明年的大概第二季度,5、6月份的样子,会有一些比较大的调整。
我也是认为,可能从现在的时间点到明年的第一季度,或许还有一些不错的涨幅,或者比特币还可以继续连创新高。但这种趋势应该不会再持续到明年的Q3第三季度了。这是我大概的想法。
村头二旧:大家对于美联储加息的直接效果可能不太理解,我再简单科普一下。因为美元是世界货币,影响比较大。全世界的人要用美元贷款创业,贷款投资,包括投资房产,投资加密资产,这时候成本就会提高,导致大家不愿意再去贷这个款。因为成本太高了,这就会导致整体经济的活性往下降。升息会让居民更多的去储蓄,而不是去战斗、去往前拼。
加息我觉得是势在必行的。不只是专业的报告,有一个最基本的点。大家都知道无限QE,或者美国人在印钱,其实也印了很久了应该有一两年了。相当于从2008年金融危机一直印到现在。中间停过一段,18年特朗普又开始在印。
最近这两三年又开始疯狂的印钱,尤其是在疫情之下。一个经济机器,即使大家不了解经济学原理,也不需要懂。简单通识化的理解,一台机器不可能一直在印钱。
小新:是的,所谓大的经济周期,有宽松的时候必然会有紧缩的时候。大家知道了这个时间节点,可以就尽量的踏准这个节奏,配合你当下的布局去进行操作,可能会比较稳妥。
村头二旧:我知道有一些朋友,在这次牛市有非常非常不错的收益,可能都不是一两倍。这些收益,最后这一段时间当然你可能再翻一个倍。但是我觉得应该把一定的筹码,比如10%、30%,看自己的情况,我觉得要在今年,符合我国发的公告,尽量在这一、两个月去变出来一部分RMB。
有两个方面的原因:第一个方面原因是要符合上层的这个意识,上层所谓的政策;
第二个原因是,有可能未来,美元会是越来越不值钱的状态。通道没有完全关闭之前,拿一部分RMB是比较硬通货的东西。而不是一直持有美元或者USDT的美元稳定币。我是这么认为的。
你进入这个投资市场,其实相当于已经是在做一部分外汇的投资了。因为你要承担外汇的风险。大家可以就根据自己的情况去合理的考量一下,去评估一下。
我预测的牛市结束的点,或者让大家置换出一部分RMB的点是站在谨慎的角度去思考市场的未来。并不是说现在就要很着急,要变成RMB,变法币,或者是要去做很多的动作。投资上,我建议大家不要做太多的动作。
多观察、少动钱,不着急。这是我口头禅。这些说起来容易,做起来可难了。能先忍住三天不看行情试试。
我其实有的时候真的三、五天就真的没有打开过行情软件。不用看,因为这段时间还没走完呢。牛市走的时候你也要好做好准备了,未雨绸缪的做好了仓位的配置就好。
现在什么需要你每天看呢?只有链游,因为你每天要点那几下,每天要去收割。比如今天挖了多少币、卡牌,要收割一下,把奖励给拿到。操作要每天去看。对于行情的操作,暂时还着急。
以上是本篇笔记的全部内容。下篇中小新和村头二旧将继续结合以太坊2.0和波卡生态对未来半年左右的一些热点做分析。
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